Психология прибыли: как победить рынок и себя

Андрей Лукоянов

Большинство новичков приходят в трейдинг «заработать кучу денег». Для них торговля на бирже сродни казино: немного риска, чуть везения и… вот ты уже миллионер! Впереди теплое море, белая яхта и безбедная жизнь успешного трейдера.Но стоп! Трейдинг и быстрая выгода — про разное. Как и любое дело, этот бизнес требует системного подхода, дисциплины, тщательной подготовки. И еще 100500 правил и приемов из этой книги. Ее автор знает, о чем говорит, ведь уже 16 лет он занимается биржевой торговлей.

Знания без понимания,

или Основная ловушка трейдера

Знать и понимать рынок — совершенно разные вещи. Новоиспеченных трейдеров обучают именно знаниям, и это вполне логично. Они учатся анализировать рынок с помощью фундаментального или технического анализа, графических паттернов, свечных моделей и индикаторов. На основе этих инструментов новички пытаются предсказывать движения рынка. Ну, а как иначе?

И вот здесь как раз и кроется одна из самых распространенных ошибок: знание не равно пониманию.

Многие новички убеждены, что если рынок или актив находится в состоянии «А», то он неизбежно должен прийти в состояние «В». Они строят прогнозы, опираясь на те инструменты, которые были получены в ходе обучения, и не задумываются о том, что на самом деле движет рынком. Однако рынок — не математическая формула. Без понимания причин, стоящих за движениями, такие прогнозы часто оказываются пустыми.

Любая теория проверяется экспериментом. В трейдинге подобная аналогия: каждая сделка — это тест гипотезы о том, как рынок будет вести себя в конкретной ситуации. И если гипотеза подтверждается, трейдер получает уверенность в своем понимании. Если нет, это сигнал пересмотреть свои представления.

Торговля в идеале должна быть способом проверки вашего понимания рынка, а stop loss — ценой за эту возможность.

Проблема в том, что многие трейдеры применяют только имеющиеся у них знания, не имея реального понимания того, почему их подход должен работать.

Представьте трейдера, который изучил паттерн «Голова и плечи». Он знает, что этот паттерн часто указывает на разворот тренда. Увидев его на графике, он незамедлительно открывает сделку на продажу, уверенный в скором падении цены. В этом случае трейдер действует на основе знаний, но без понимания.

Теперь посмотрим на ситуацию глазами трейдера, который понимает рынок. Он также замечает паттерн, но вместо открытия сделки задается вопросом: «Почему этот паттерн должен сработать именно сейчас?» Он анализирует сопутствующие факторы: экономические новости, общее настроение рынка, поведение крупных игроков, объемы торгов и т. д. Если фундаментальные причины (например, негативные макроэкономические данные или изменения в политике центрального банка) подтверждают возможный разворот, то его решение будет основано на понимании, а не только на знании.

Такой подход помогает избежать типичных ловушек, когда паттерн может оказаться ложным. Например, даже если на графике появляется паттерн «Голова и плечи», но рынок находится в сильном бычьем тренде, подкрепленном позитивными новостями, этот сигнал может не сработать. Трейдер, полагающийся на шаблонное знание, скорее всего, понесет убыток.

Трейдер с глубоким пониманием ситуации может воздержаться от сделки или даже открыть позицию в противоположном направлении.